个人理财因为要全面考虑一生的规划，所以叫人生理财。无论哪一种平衡包括时间上的平衡，真正做到恰到好处的人寥寥无几。在人生理财中，尽量把握好其周期特性是非常重要的，具体说来，包括两个方面：

    其一，市场周期。经济领域，我们必须明白，总有一个复苏、扩张、收缩、萧条的往复过程。有人说现在世界经济进入第四阶段“萧条”，到“复苏”还需一个漫长的修复，我们姑且不管这种观点的正确与否，你必须对接下来的年报表做一番深刻的研究，那之后你自己会有像样的答案。滚滚长江东逝水，没有千年的皇帝。市场经济有起有落，也有其特有的周期规律。回首看市场经济的发展历程，在股市暴涨的时候买股票、股票型基金，楼价飙升的时候买房子。从已往基金销售量、散户股票交易量和房屋销售量来看，多数人往往是这个时候介入的，因此，所付出的成本也就远远高于市场处于相对低位的时候。换句话来说，如果投资人能改变一下思维方式，在股市低迷、散户恐惧的时候买入基金、股票，将可以为自己节约很多资金成本，增加很多获利机会。比如现在跌破1800的股市，却是长期价值介入的较好时机。

    其二，生命周期。就是人生理财投资周期，这是经济学中的一个重要理论。这个理论是基于一个人在一生中的不同阶段，具有不同的经济行为这一基本事实而研究出来的。以下三个特征对于如何进行个人理财非常重要：1、人在一生中的不同阶段，收入水平是不一样的。2、人在一生中的不同阶段，财务支出需求是不一样的。3、人在一生中的不同阶段，风险承受能力是不一样的。尽量吃透这三个生命周期特点，你在投资理财过程中就不会犯茫然的错了。

    明白了两个周期的个性，我们具体如何来实施个人理财计划呢？一般说来，当市场低迷，人气很弱的时候，明智之举就是增加股票、股票型基金的投资比例；市场狂热的时候，则是降低投资比例的时候。青年、中年时期财务需求强、风险承受力强，可以较大比例投资股票、股票型基金。中年人收入高、工作繁忙，还可以采取定期定额购买基金的方式，以节省时间和降低成本。老年人风险承受能力弱，不宜过多投资于股票之类的高风险资产，这也是我一再告诫我的几个老朋友的主要原为。一般情况下，股市与楼市具有反向特点，个人投资还可以把握这一特征，规划好住房投资和股票、基金投资。

来源：扬子晚报